关注:DeFi 堆栈中的风险

DeFi · Jinse · 1 month ago

去中心化金融(DeFi)是一种基于区块链的金融形式,在没有任何中心化的中介的情况下提供金融服务。在2017年TVL(TVL或锁定总价值是锁定在DeFi智能合约中的加密资产的价值)不足1亿美元的小众生态系统在2022年的最后一轮牛市中增长到了2000亿美元以上。

这种巨大增长的另一面是,它已成为世界上一些最老练的黑客的“蜜罐”。数十亿美元因安全漏洞而被损失。

虽然这个生态系统对我们来说还太新,无法识别所有潜在的风险,但DeFi堆栈可以帮助我们理解事物出现的不同方式,从而告知我们如何参与这个生态系统。

DeFi堆栈

我们可以将DeFi生态系统看作以下五个层的组合。

  • 区块链网络——所有DeFi协议都部署在区块链网络中。区块链网络为执行支持DeFi服务的智能合约提供了计算平台。

  • 加密代币——代币是协议用来交付服务的底层资产。借贷协议可以使特定加密代币的借贷被交易者用作一种杠杆。去中心化交易所可能有一个池,允许用户将一个代币交换为另一个代币。

  • 协议—— DeFi协议是运行在区块链网络上的开源计算机程序,提供金融服务。

  • dApp接口——这些是用户用来与DeFi协议交互的web接口。一些钱包,如Argent, Coinbase和Brew Money,在钱包集成中直接从移动端提供协议。

  • 钱包——加密货币钱包持有允许用户进行支付、部署和从DeFi协议提取资金等的私钥。

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